A Metaplanet informou na segunda-feira que levantou US$ 255 milhões em uma colocação privada e lançou uma nova estrutura de warrants para financiar compras adicionais de Bitcoin.
A Metaplanet levantou cerca de US$ 255 milhões de investidores institucionais por meio de uma colocação privada de novas ações, de acordo com a empresa.
A colocação privada precificou as novas ações com um prêmio de 2%, combinadas com warrants de preço de exercício fixo com prêmio de 10%, que, se exercidos, podem adicionar US$ 276 milhões em capital adicional como “poder de fogo” para a meta da empresa de acumular 210.000 Bitcoins (BTC), segundo o CEO Simon Gerovich.
A Metaplanet também emitiu na segunda-feira uma oferta separada de warrants com preço de exercício, que pode trazer mais US$ 234 milhões em capital para impulsionar a estratégia de acumulação da quarta maior empresa com tesouraria de Bitcoin.
Metaplanet busca US$ 234 milhões por meio de warrants com preço de exercício inéditos
A Metaplanet emitiu outros 100 milhões em Moving Strike Warrants com o que Gerovich chamou de cláusula inédita de Market Net Asset Value (mNAV), que os torna exercíveis apenas se a ação for negociada acima de 1,01x o mNAV.
A oferta permite que a empresa com tesouraria de Bitcoin levante mais US$ 234 milhões em capital para compras de BTC. A cláusula vinculada ao mNAV busca garantir que cada nova ação emitida aumente o valor para os acionistas, anunciou Gerovich mais cedo na segunda-feira.
O mNAV da Metaplanet estava em 1,11x na segunda-feira, acima do limite-chave de 1,01x, enquanto a empresa detinha 35.102 BTC (US$ 2,5 bilhões) e o preço de suas ações era de US$ 2,45, de acordo com o painel da Metaplanet.
O índice mNAV compara o valor da empresa com o valor de suas reservas em criptomoedas. Um mNAV abaixo de 1 torna mais difícil para as empresas captar recursos por meio da emissão de novas ações, o que pode limitar suas compras de criptomoedas.
O novo mecanismo de captação de capital é semelhante à estratégia utilizada pela Strategy, a maior detentora corporativa de Bitcoin do mundo.
Os programas de oferta de ações ordinárias At-The-Market (ATM) da Strategy compartilham mecanismos semelhantes, permitindo que a empresa capte capital por meio da emissão gradual de novas ações ordinárias. A Strategy emite essas ações apenas quando o mNAV está acima de 1x para evitar diluição.
Em outubro de 2024, a Strategy revelou planos de emitir e vender ações ordinárias classe A para levantar até US$ 21 bilhões em capital próprio e US$ 21 bilhões em títulos de renda fixa ao longo dos próximos três anos.