A Bernstein afirmou que continua com uma posição acima da média no setor de mineração de Bitcoin, citando as crescentes parcerias entre empresas de mineração de Bitcoin, que são necessárias para lidar com as restrições de energia dos centros de dados de inteligência artificial (IA).
A plataforma de acompanhamento de negócios da indústria de mineração de Bitcoin da gestora de investimentos registrou um novo acordo relacionado à IA a cada semana de julho, com os negócios combinados totalizando mais de 7,5 gigawatts ou o equivalente a US$ 150 bilhões em contratos plurianuais, de acordo com uma nota de pesquisa divulgada na quinta-feira e compartilhada com o Cointelegraph.
Os analistas afirmaram que a capacidade computacional de terceiros proveniente de mineradores de Bitcoin continuará sendo extremamente valiosa, visto que o acesso à energia permanece o principal gargalo da indústria de IA, em meio à crescente resistência política à construção de novos centros de dados nos EUA.
As ações de mineradoras de Bitcoin registraram ganhos de dois dígitos na segunda-feira, após as empresas Hut 8 e IREN anunciarem importantes acordos de infraestrutura de IA. A Hut 8 anunciou um contrato de arrendamento de 15 anos, no valor de US$ 9,8 bilhões, para seu campus de data centers de IA, e a IREN divulgou contratos de serviços em nuvem no valor de US$ 2,8 bilhões com desenvolvedores de IA.
“A IREN está começando a converter essa vantagem de infraestrutura em receita contratada e mais previsível”, disse o colaborador do Seeking Alpha, The Curious Analyst, na quinta-feira. “O maior risco para minha tese é a execução”, afirmou. O colaborador recomenda fortemente a compra das ações da IREN.
Julho é marcado por uma série de parcerias entre empresas de mineração de IA
Outras empresas de mineração de Bitcoin com ações negociadas em bolsa também expandiram seus negócios para a IA. No início de julho, a MARA Holdings anunciou planos para adquirir um local no Texas com capacidade de até 2 gigawatts para expandir suas operações de IA e infraestrutura digital.
Dias antes, a TeraWulf assinou um contrato de arrendamento de data center de 20 anos com a startup de IA Anthropic, um acordo que, segundo a empresa, poderia gerar cerca de US$ 19 bilhões em receita contratual.
A Bitdeer, empresa de infraestrutura para mineração de Bitcoin, também expandiu suas atividades para serviços de nuvem com inteligência artificial e computação de alto desempenho.
A maioria das ações de mineradoras estava preparada para ganhos na quinta-feira, com base na atividade pré-mercado. As ações da HUT 8 subiram 5,23%, as da IREN, 1,89%, e as da TeraWulf, 1,49%. O ETF CoinShares Bitcoin Mining ETF (WGMI), que acompanha o setor, subiu 1,47% antes da abertura da Nasdaq. A Bernstein mantém uma recomendação de compra para todas as ações que mencionou, exceto para a MARA, que classifica como desempenho em linha com o mercado.
Centros de dados de IA enfrentam resistência política
A nota de pesquisa da Bernstein afirmou que os mineradores de Bitcoin e os provedores terceirizados de poder computacional continuarão sendo importantes para as empresas de IA, visto que a construção de novos centros de dados enfrenta crescente resistência política bipartidária.
Na quarta-feira, o candidato democrata ao Senado pelo Texas, James Talarico, teria compartilhado uma proposta para criar processos de aprovação locais mais rigorosos e revogar isenções fiscais para centros de dados de IA.
Em abril, o senador americano Ron Wyden expressou preocupação com o fato de que centros de dados de IA em seu estado natal, Oregon, poderiam agravar a escassez de água durante períodos de seca persistente. Ele afirmou que grandes centros de dados podem consumir até 5 milhões de galões de água por dia e questionou os operadores desses centros sobre como reduziriam a extração de água subterrânea para proteger o abastecimento hídrico local.
Em março, o governo do presidente Donald Trump publicou um Compromisso de Proteção ao Consumidor com o objetivo de expandir a infraestrutura de IA sem aumentar as contas de luz para residências e pequenas empresas.
Em janeiro, vários governadores estaduais publicaram planos para expandir a rede elétrica a fim de atender à crescente demanda de centros de dados de IA, mas afirmaram que os novos centros de dados deveriam arcar com os custos que geram, em vez de transferi-los para os clientes residenciais e pequenas empresas já existentes.